Lekcija 7: Tehnična in fundamentalna analiza

Zdravo! 

Dobrodošli v sedmi lekciji Kriptomat Academy tečaja o naložbenih konceptih. V tej lekciji vam bomo pokazali, kako lahko s tehnično in temeljno analizo postanete pametnejši vlagatelji. 

Pa začnimo!

Več kot veste o sredstvih, o katerih razmišljate, večje so vaše možnosti, da se odločite za premišljeno naložbo, ki bo prinesla dobre donose.

• Takšna je teorija analize sredstev, tj. metode preučevanja potencialnih naložb pred nakupom.
  
• Ekonomisti delijo analizo sredstev na dve kategoriji: tehnično in temeljno analizo.
  
• Uspešna naložbena strategija vključuje obe.

Tehnična analiza temelji na zgodovini cene kriptovalute. Izumil jo je Charles Dow v 1890ih. 

• Ime Dow vam je morda znano. Ameriški Dow Jones Industrial Average indeks temelji na naboru 30 delnic, ki jih je Dow leta 1896 izbral za spremljanje.
  
• Dow je svoje ime posodil tudi Dow teoriji, obliki naložbene analize, ki temelji na zgodovini cen.
  
• Dowova raziskava je pokazala, da se cene na borzi gibljejo v predvidljivih ciklih. Ustvaril je način spremljanja in analiziranja teh ciklov za napovedovanje cen v prihodnosti. 

• Ta spoznanja je delil z vlagatelji v časopisu, ki ga je urejal – Wall Street Journal.

Teorija za tehnično analizo pravi, da cene večkrat prehajajo skozi predvidljive cikle.

• Dow je verjel, da bi lahko vlagatelj s popolnimi informacijami o preteklih ciklih zanesljivo ocenil dolžino in trajanje bikovskih in medvedjih trendov na trenutnih trgih.
  
• Dow je menil, da je za nizke nakupe in visoke prodaje treba vedeti samo, v katerem delu cenovnega cikla se sredstvo trenutno nahaja.
  
• Predpostavka tehnične analize je, da se bo tisto, kar se je že zgodilo, ponavljalo.

Temeljna analiza se ne zanaša na grafikone cen. Je metoda ocenjevanja naložb na podlagi učinkov družbenih in političnih dogodkov, gospodarskih gibanj, sposobnosti in izkušenj vodstva podjetja, splošnih obetov za določene tržne niše, in drugih dejavnikov.

• Temeljna analiza je najbolj uporabna za dolgoročne naložbe, ki temeljijo na dolgoročnih obetih žetona ali projekta.

• S temeljno analizo gledate dlje od cenovnih grafov in kriptovaluto vidite kot del sveta.
  
• Vaš cilj je napovedati, ali bo vrednost določene kriptovalute sčasoma narasla.
  
• Pri večini kriptovalut to pomeni ocenjevanje uspešnosti določene dAapp, igre ali druge tržne niše, za katero je bila kriptovaluta ustvarjena.

Temeljna analiza je v kripto svetu zapletena, saj kriptovalute in decentralizirane aplikacije niso regulirane na enak način kot ponudbe na delniškem trgu.

• Ko se delnica ponudi v javno prodajo, mora podjetje, ki stoji za njo, objaviti prospekt, v katerem je opisanih veliko pomembnih dejstev, vključno s podrobnostmi o ustanoviteljih, tržnih raziskavah, dejavnikih tveganja in ključnih tehnologijah.
  
• Nobena od teh informacij ni običajno na voljo za blockchain sredstva. Zato lahko temeljna analiza zahteva nekaj časa in truda.

Ekonomisti pravijo, da ima temeljna analiza tri dele.

• Z ekonomsko analizo ocenjujete stanje na trgu: stopnjo inflacije, brezposelnost, obrestne mere, gibanje cen itd.
  
• Pri analizi sektorja ocenjujete obete določenega tržnega segmenta. Morda so za rast pripravljene kriptovalute na medicinskem področju ali na področju razvoja iger.
  
• Tretja je analiza podjetij. V kripto svetu to pomeni ocenjevanje aplikacije, ki je povezana s kriptovaluto. Ali se spopada z uveljavljenimi konkurenti? Ali jo je izdelala nova in nepreverjena ekipa? Ali je že zasičila trg in ima le malo možnosti za rast z ustvarjanjem tržnega deleža?

Oglejmo si primer. 

• Cardano je vzhajajoča blockchain platforma, ki želi narediti vse, kar počne Ethereum, vendar ceneje in hitreje.
  
• Cardano blockchain obdela do 250 transakcij na sekundo, medtem ko jih  Ethereum obdela 30. Z nadgradnjo “Hydra” naj bi se efektivna hitrost Cardano transakcij povečala na 1 milijon transakcij na sekundo.
  
• Povprečni stroški na Cardano transakcijo znašajo približno 0,40 evra, medtem ko na Ethereumu 0,67 evra. Vendar se lahko v realnosti Ethereumove provizije za plin ceno transakcije precej zvišajo.
  
• Če ste prepričani, da so blockchain aplikacije val prihodnosti, zlasti ko se bosta izoblikovala Web3 in metaverse, potem lahko Solano ocenite kot dobro potencialno naložbo. Na trgu zaostaja za Ethereumom, vendar ima nekaj konkurenčnih prednosti.

• Nadaljnje raziskave vas lahko pripeljejo do dodatnih konkurentov Ethereuma, kot so Polkadot, Avalanche, protokol NEAR, Algorand, Cosmos, Fantom in TRON.
  
• Če menite, da je trg dApp-ov pripravljen na rast, je vredno preučiti te kriptovalute in dve ali tri od njih, skupaj z Ethereumom ali brez, dodati v svoj razpršeni portfelj.

Strokovnjaki pravijo, da sta pomembni obe vrsti analiz. 

• Tehnična analiza izhaja iz ideje, da je mogoče prihodnje cene zanesljivo oceniti na podlagi ciklov in trendov, ki so razvidni iz grafov zgodovine cen.

• Tehnična analiza že več kot stoletje pomaga vlagateljem na običajnih naložbenih trgih pri doseganju profitov.
  
• Temeljna analiza dopolnjuje tehnično analizo, saj upošteva dogodke in trende v realnem svetu.

Torej – kaj smo se naučili? 

• Tehnična analiza in temeljna analiza sta dva pristopa k spoznavanju potencialnih naložb.
• Tehnična analiza temelji na iskanju trendov in vzorcev v zgodovini cen sredstva.
• Temeljna analiza temelji na razumevanju namena kriptovalute in dejavnikov, ki bi lahko vplivali na njen uspeh.

To je konec te lekcije! Preizkusite svoje razumevanje in z opravljanjem testa pridobite točke za potrdilo o dosežkih Kriptomat Academy.

Katera je osnovna teorija, na kateri temelji tehnična analiza?

Profits come from selling assets for more than you paid for them.

In a parallel to Darwinism, Charles Dow found that within any market, only the strongest stocks survive.

Every major bull market has been preceded by a period of intense technical innovation.

Asset prices rise and fall repeatedly through predictable cycles.

Izbrani odgovor ni pravilen. Poskusite znova.

Poskusite znova

Pošlji

What is fundamental analysis in investing?

An in-depth review of a potential investment’s price history.

A form of meta-analysis based on compiling and averaging the stock predictions of successful investors and investment advisors.

Analysis of the economic, financial, political, and other factors that influence the price of potential investments.

Analysis of the blockchain’s performance under simulated loads.

Izbrani odgovor ni pravilen. Poskusite znova.

Poskusite znova

Pošlji

Kateri od naslednjih segmentov trga kriptovalut je tržni segment?

Labor.

Decentralized finance apps.

North America.

Opensea

Izbrani odgovor ni pravilen. Poskusite znova.

Poskusite znova

Pošlji

Kje lahko vlagatelji najdejo najbolj zanesljive raziskave o rasti v različnih tržnih segmentih?

Crypto platforms conduct research and publish the results on their pages.

The web pages of individual coins and tokens often include market projections.

Business publications like the Wall Street Journal and Forbes publish comprehensive lists of market research reports.

Research companies issue press releases about their most recent studies, which can be found on release distribution sites like PR Newswire.

Izbrani odgovor ni pravilen. Poskusite znova.

Poskusite znova

Pošlji

Katera od naslednjih možnosti NI vrsta temeljne analize?

Industrial analysis

Composition analysis

Company analysis

Economic analysis

Izbrani odgovor ni pravilen. Poskusite znova.

Poskusite znova

Pošlji

Poskusite znova!
Pravilno ste odgovorili na 0/5 vprašanj.

Poskusite znova!
Pravilno ste odgovorili na 1/5 vprašanj.

Poskusite znova!
Pravilno ste odgovorili na 2/5 vprašanj.

Skoraj vam je uspelo!
Pravilno ste odgovorili na 3/5 vprašanj.

You got 4/5 questions correct.
You passed Crypto But Simple: An Introduction to Cryptocurrencies.
Great work!

That’s a perfect score. Congratulations!
You passed Crypto But Simple: An Introduction to Cryptocurrencies.

Tečaj je končan!

Prejemite nagrado s kodo: